فایل ورد کامل اثر اهرم مالی و اندازه بازار روی بازده سهام در بورس اوراق بهادار داکا : شواهدی از سهام انتخاب شده در بخش تولیدی

توجه : به همراه فایل word این محصول فایل پاورپوینت (PowerPoint) و اسلاید های آن به صورت هدیه ارائه خواهد شد

این مقاله، ترجمه شده یک مقاله مرجع و معتبر انگلیسی می باشد که به صورت بسیار عالی توسط متخصصین این رشته ترجمه شده است و به صورت فایل ورد (microsoft word) ارائه می گردد

متن داخلی مقاله بسیار عالی، پر محتوا و قابل درک می باشد و شما از استفاده ی آن بسیار لذت خواهید برد. ما عالی بودن این مقاله را تضمین می کنیم

فایل ورد این مقاله بسیار خوب تایپ شده و قابل کپی و ویرایش می باشد و تنظیمات آن نیز به صورت عالی انجام شده است؛ به همراه فایل ورد این مقاله یک فایل پاور پوینت نیز به شما ارئه خواهد شد که دارای یک قالب بسیار زیبا و تنظیمات نمایشی متعدد می باشد

توجه : در صورت مشاهده بهم ریختگی احتمالی در متون زیر ،دلیل ان کپی کردن این مطالب از داخل فایل می باشد و در فایل اصلی فایل ورد کامل اثر اهرم مالی و اندازه بازار روی بازده سهام در بورس اوراق بهادار داکا : شواهدی از سهام انتخاب شده در بخش تولیدی،به هیچ وجه بهم ریختگی وجود ندارد

تعداد صفحات این فایل: ۲۵ صفحه

این مقاله اثر اهرم مالی و اندازه بازار سهام منتخب را روی بازده سهام بررسی می کند. مدل رگرسیون حداقل مربعات معمولی (OLS) برای بررسی ارتباط بین متغیرهای وابسته و مستقل استفاده می شود. اهرم شرکتهای منتخب از گزارش مالی سالیانه تخمین زده شده است و یک دوره پنج ساله از ۲۰۰۸ تا ۲۰۱۱ را در پنج شرکت فعال در بخش تولید پوشش می دهد. علاوه بر این از میانگین ماهیانه قیمت سهام منتخب بین ۲۰۰۸ تا ۲۰۱۲ برای پنج شرکت ” فو- وانگ سرامیک ، غذای خوب ، صنایع المپیک ، ریسندگی مترو و صنایع نساجی استفاده شده است.
مطالعه رابطه منفی معنا دار بین اهرم و بازده سهام را ، زمانی که داده های صنایع به طور کلی استفاده شده بود را تخمین می زند . با وجود این، در سطح شرکتهای شخصی رابطه پایدار نبود. چهار شرکت از پنج شرکت منتخب (برای مثال فو- وانگ سرامیک ، غذای خوب ، صنایع المپیک ، ریسندگی مترو ) همگی ضرایب اهرم منفی داشتند. صنایع نساجی ضریب اهرم مثبت داشته است. همچنین مقاله ثابت می کند ارتباط بین اندازه بازار و بازده سهام به طور معنادار مثبت است. اثر اندازه بازار در بخش تولید محدود است.

کلمات کلیدی: اهرم | بازده | ریسک مالی | سرمایه گذار

عنوان انگلیسی:

The impact of financial leverage and market size on stock returns on the Dhaka stock exchange: Evidence from selected stocks in the manufacturing sector

~~en~~ writers :

Mohammad Nayeem Abdullah, Kamruddin Parvez, Tarana Karim, Rahat Bari Tooheen

This paper examines the impact of financial leverage and market size of selected stocks on stock returns. Ordinary
Least Square (OLS) regression models were used to examine the relationship between the dependent and independent variables.
The leverage of the selected firms was estimated from the annual financial reports covering a period of five years from 2008 to
۲۰۱۲ of five corporations operating in the manufacturing sector. Furthermore, average monthly stock prices of the selected stocks
between 2008-2012 for Fu-Wang Ceramic, Fine Foods Limited, Olympic Industries, Metro Spinning and Rahim Textiles. The
study established a significantly negative relationship between leverage and stock return when the overall industrial data is used.
However at the individual firm level the relationship was not stable. Four out of the five selected companies (i.e. Fu-Wang
Ceramic, Fine Foods Limited, Olympic Industries and Metro Spinning) all had negative leverage coefficients. Rahim Textile
however, had a positive leverage coefficient. The paper also found the relationship between size and stock returns to be
significantly positive. However, the size effect within the manufacturing sector was limited.

Keywords: Leverage | Returns | Financial Risk | Investor

$$en!!